- Coinbase оголосила про випуск конвертованих облігацій на загальну суму $2 млрд з термінами погашення у 2029 і 2032 роках.
- Фірма має намір використати отримані кошти для корпоративних потреб та зміцнення фінансової стабільності.
- Це рішення прийнято на фоні падіння акцій компанії на 15% через зниження доходів у другому фінансовому кварталі.
Криптобіржа Coinbase оголосила про свої плани залучити $2 млрд шляхом приватного розміщення конвертованих облігацій. Випуск буде розділено на два транші — з термінами погашення в 2029 та 2032 роках.
Згідно з пресрелізом, кожен транш складе $1 млрд, а інвестори отримають можливість на додатковий викуп до $300 млн у обох випусках. В Coinbase уточнили, що облігації будуть запропоновані інституційним інвесторам відповідно до Правила 144A, що дозволяє продавати цінні папери без реєстрації в Комісії США з цінних паперів та бірж (SEC).
Ці облігації стануть старшими незабезпеченими цінними паперами та матимуть можливість конвертації в акції класу А, готівку або їх комбінацію на розсуд Coinbase. Компанія планує виплачувати відсотки за ними двічі на рік.
Coinbase також має намір укласти угоди на колл-опціони, щоб зменшити потенційне розведення акцій під час конвертації. Представники фірми зазначили, що це допоможе зменшити витрати на виплату понад основний борг.
Частина залучених коштів буде використана на оплату зазначених опціонів, а решта — на корпоративні цілі, включаючи оборотний капітал, капітальні витрати, викуп або погашення інших зобов’язань.
Випуск облігацій відбувся відразу після публікації звіту за другий квартал 2025 року, який продемонстрував зниження доходів та зростання витрат. У зв’язку з цим акції у торгівлі під ticker COIN знизилися на 15%, згідно з даними TradingView.
На момент написання статті акції компанії торгуються на рівні $308,6, з денним падінням на 3,2%. Ринкова капіталізація Coinbase становить $79,2 млрд.
Попри негативні фінансові показники, аналітики із Benchmark залишили рекомендацію «купувати» акції Coinbase, акцентуючи увагу на довгострокових факторах зростання. Водночас біржа продовжує нарощувати свій біткоїн-резерв, який у другому кварталі склав 11 776 BTC.
Нагадаємо, що нещодавно Coinbase запустила безстрокові ф’ючерси для трейдерів зі США.