У світі венчурних технологій на четвер вирував азарт, коли неомбанк Chime успішно став публічною компанією. Chime залучив 864 мільйони доларів за ціною акцій у 27 доларів, яка значно зросла, відкрившись на рівні 43 долари.
Це не було найбільшим первинним розміщенням акцій року. Наприклад, CoreWeave залучив 1,5 мільярда доларів у березні, а його ринкова капіталізація в перший день склала близько 14 мільярдів доларів (ціна акцій і оцінка з того часу зросли).
Проте, у капіталізації Chime представлений справжній список святкувальників з числа інвесторів Кремнієвої долини, які публічно і приватно відзначають успіх своєї портфельної компанії.
Серед них — Йонкі Сул з Iconiq. Він і його партнер з венчурних інвестицій Грег Стенгер протягом двох років спостерігали за Chime, перш ніж інвестувати, розповів Сул.
Iconiq, безперечно, відомий у долині як сімейний офіс деяких з найбільш шанованих мільярдерів галузі, таких як Марк Цукерберг. З 80 мільярдами доларів активів під управлінням, компанія інвестує в усе: від акцій до нерухомості, а також має венчурний капітальний підрозділ. Її портфель включає такі компанії, як Benchling, Canva, Databricks, Glean, Notion та Ramp. Якщо ви чули про компанію, ймовірно, Iconiq має частку в ній.
Сул зазначив, що вперше зустрів співзасновників Chime Криса Бріта і Райана Кінга у 2017 році. Вони навіть відвідали офіси Chime для зустрічі, а не навпаки. Інвестори Iconiq, зазвичай, воліють угоди з вже перевіреними засновниками, а не пропозиції їхати до них на презентацію.
Проте, те, що Iconiq вийшов на зв’язок всього через рік після важких часів Бріта і Кінга у 2016 році, стало значним досягненням. У 2016 році Chime вичерпав свої фінанси. Кінг намагався залучити гроші і отримав відмови від понад 100 венчурних капіталістів. Лорен Колодні, тоді партнер Aspect Ventures, а сьогодні співзасновник Acrew Capital, врятувала компанію інвестицією на 9 мільйонів доларів у розширений раунд Серії A.
Сул визнає, що та неформальна зустріч у 2017 році «була ще на ранній стадії, але те, що вони хотіли досягти, було абсолютно зрозуміло», зазначає він про засновників. Chime позиціонує себе як ресурс для банківських послуг і нарощування кредиту для звичайних людей і робочого класу — іронічний контраст з основним бізнесом Iconiq у сфері управління багатством.
Спостерігаючи за засновниками протягом наступних двох років, які виконували обіцяне, Сул говорить, що Iconiq вирішив взяти участь у перевищеному раунді Серії D на 200 мільйонів доларів у 2019 році. Інвестори Серії D сплатили 5,22 долара за акцію, згідно з повідомленнями Chime в його S-1.
«Коли ми зробили інвестицію в 2019 році, існувало буквально кілька десятків інших конкурентів, які також хотіли реалізувати подібну ідею», — сказав Сул. Iconiq обрав Chime і продовжив інвестувати, оскільки вважає, що засновники були більш зосередженими і не відволікалися на «блискучі нові ідеї».
У наступних раундах інвестори Серії E сплатили приблизно 17 доларів, Серія F — близько 41 долара за акцію, а Серія G — 69 доларів, як зазначено у документах Chime. Тому, навіть незважаючи на вдале IPO, не всі приватні акції вже в прибутку.
Сул не коментував, скільки Iconiq заплатив за свою частку, яка не є достатньо великою для публічного розкриття. Але він зазначив, що Iconiq не планує продавати.
«У нас є наші акції, і ми не продаємо під час IPO», — сказав він. Існуючі акціонери, включаючи працівників, також підпадають під 180-дневний період блокування.
Iconiq є одним з багатьох інвесторів Chime, які святкують успіх переходу компанії до статусу публічної. Інвестор Шон Каролан з Menlo Ventures написав у своєму блозі: «Як і у більшості переможців споживчої технології, те, що для деяких могло здаватися моментальним успіхом, насправді було результатом багатьох важких років роботи».
Також є Cathay Innovation, яка очолювала серію B на 15 мільйонів доларів у 2017 році і продала 3,75 мільйона акцій під час IPO зі своїх 15,3 мільйона акцій. Акції Серії B були оцінені в 47 центів, згідно з даними Chime.
Виправлення: Ця стаття була оновлена, щоб виправити інформацію про ціну акцій для Серій E, F та G.